Euro Digitale: come cambieranno le nostre vite? Vediamo un esempio

Alla scoperta dell’eNaira: la Central Bank Digital Currency (CBDC) della Nigeria. A quasi un anno dal lancio, è stata una buona idea?

Nell’ottobre 2021, la Nigeria è diventato il primo paese africano a lanciare una valuta digitale di proprietà della banca centrale – o CBDC – nota come eNaira. Il progetto dovrebbe aggiungere nel prossimo decennio circa 30 miliardi di dollari al PIL della Nigeria. Solo pochi altri paesi (molto più piccoli) ha fatto lo stesso, tra cui le Bahamas, sette nazioni nei Caraibi orientali e – più recentemente  la Giamaica.

Considerando le dimensioni dell’economia e della popolazione della Nigeria, questa adozione rappresenta una pietra miliare nell’evoluzione delle CBDC.

Le CBDC sono una controversa classe di risorse digitali spesso sponsorizzata come una transizione necessaria dalla valuta analogica, ma anche temuta per il potere di controllare i beni dei cittadini che fornirebbe ai governi autocratici.

Attualmente, oltre 100 paesi in tutto il mondo stanno pensando di lanciare le proprie CBDC. La maggior parte di esse sono ancora in fase di ricerca, sviluppo o test, secondo il CBDC tracker dell’Atlantic Council. Questi progetti continuano a progredire, e sicuramente chi c’è dietro segue da vicino l’esperimento in corso in Nigeria. Si tratta pur sempre del paese più popoloso dell’Africa, con una popolazione di 216 milioni di abitanti e con un’economia destinata ad un grande successo nei prossimi decenni.

Come molti sapranno la Nigeria è uno dei paesi con la più alta percentuale di adozione di criptovalute. Questo ha portato il governo nel 2021 a regolamentare eccessivamente gli asset digitali, in alcuni casi vietando le transazioni in criptovaluta. Ma che cos’è una CBDC?

Che cos’è una CBDC?

Una Central Bank Digital Currency è una versione elettronica della valuta fiat in una determinata nazione. Questo significa che è sostanzialmente la stessa della valuta cartacea emessa dai governi. Può assumere una varietà di forme, ma la stragrande maggioranza di esse utilizza la tecnologia blockchain. Le CBDC sono quindi governate dalle banche centrali, e quindi riscattabili con importi equivalenti di denaro fisico. Oltre il 90% delle banche centrali sta attualmente creando CBDC o prendendo in considerazione una valuta digitale locale.

Eppure, nonostante quasi tutti i paesi più grandi del mondo stiano esplorando le CBDC, pochissimi sono riusciti a superare le fasi iniziali. L’unica eccezione è stata la Cina, il cui yuan digitale ha visto rilasci limitati in regioni selezionate.

Almeno finora, sono i paesi in via di sviluppo quelli più interessati alle CBDC. Questo potrebbe essere dovuto al loro potenziale utilizzo per pagamenti digitali, transazioni e spostamenti di denaro internazionali a basso costo, nonché alla disintermediazione da banche e altri istituti finanziari tradizionali.

eNaira, la CBDC della Nigeria: ecco che cos’è

L’eNaira è una CBDC senza interessi che mantiene la parità con la valuta nigeriana: la Naira. Progettata da Bitt Inc., funziona sulla blockchain Hyperledger Fabric, che è privata e autorizzata, di proprietà della Central Bank of Nigeria (CBN). Ciò significa che eNaira funziona su un’architettura intermedia, piuttosto che su una blockchain pubblica.

La CBDC ha un sistema antiriciclaggio (AML) e know-your-customer (KYC) a più livelli, che richiede solo un numero di telefono collegato a un ID nazionale, ma limita le transazioni giornaliere all’equivalente di circa 110 euro.

Quali problemi risolve

La CBDC è stata creata in risposta ai seguenti problemi che hanno afflitto il paese negli ultimi anni:

• Fuga dalla valuta fiat: il valore della Naira – la valuta cartacea – è diminuito drasticamente negli ultimi cinquant’anni. Questo ha portato molti giovani nigeriani a immagazzinare i propri risparmi in criptovalute, che il governo vede come un prosciugamento di liquidità dal sistema bancario. Un totale di 33,4 milioni di nigeriani hanno utilizzato criptovalute nei sei mesi precedenti l’aprile del 2021, secondo i dati dell’exchange KuCoin. Nel febbraio 2021, il CBN ha vietato alle banche di lavorare con gli exchange di criptovalute, suscitando critiche da parte delle organizzazioni internazionali, comprese le Nazioni Unite, per aver penalizzato arbitrariamente i giovani africani nel settore tecnologico.
• Rimesse e tasse: la Nigeria ha una grande diaspora diffusa in tutto il mondo, e molti dei nigeriani all’estero inviano regolarmente denaro ai parenti nel paese. Nel 2019 – secondo il Fondo monetario internazionale (FMI) – le ricevute delle rimesse ammontavano a circa 24 milioni di dollari. Poiché questo denaro viene generalmente inviato tramite servizi come Western Union, le commissioni possono variare dall’1 al 5%. L’eNaira dovrebbe ridurre drasticamente i costi per le rimesse, ed allo stesso tempo ridurrà i costi associati ai pagamenti digitali all’interno del paese.
• Inclusione finanziaria: la Nigeria ha lottato a lungo con la mancanza di accesso ai servizi bancari e finanziari. Un totale di 38 milioni di persone – ovvero il 36% della popolazione – non ha conti bancari, secondo i dati del FMI. Almeno in teoria, l’eNaira oggi è disponibile a chiunque abbia un telefono cellulare, risolvendo parzialmente il problema degli unbanked e aiutando i programmi di trasferimento sociale.

Avanzamento dell’eNaira – la CBDC della Nigeria

Al momento del lancio di eNaira nell’ottobre 2021, il governatore della CBN ha affermato che erano stati coniati 500 milioni di eNaira (pari a circa 1,21 milioni di dollari). Nella prima fase del lancio – per utilizzare la CBDC – era necessario disporre di un conto in banca. Ma le fasi successive si sono concentrate sull’ingresso degli unbanked.

Nel maggio 2022 il governo ha lanciato un aggiornamento della sua app che ha semplificato notevolmente le transazioni, consentendo ai cittadini il pagamento delle bollette ed altri servizi pubblici, inclusi i biglietti aerei.

Un mese dopo il governo ha reso disponibile eNaira sui telefoni tramite dati sui servizi supplementari non strutturati (USSD), che ha una modalità di funzionamento simile agli SMS. Questo ha portato il numero di persone che potenzialmente possono accedere a eNaira a circa 100 milioni. Il prossimo passo sarà lanciare i codici USSD, dando accesso anche a chi non ha smartphone.

Nonostante queste mosse, il governo ha lottato molto per convincere le persone a utilizzare la CBDC nel quotidiano. Nei sette mesi successivi al lancio, meno di 800.000 persone hanno scaricato l’app wallet di eNaira. Meno di 100 rivenditori nel paese stanno attualmente accettando eNaira come pagamento nel momento in cui scrivo, secondo un articolo dei media nigeriani del maggio 2022.

Tuttavia, il governo continua a portare avanti l’attuazione della CBDC, con le recenti attività promozionali tenutesi nei principali mercati della capitale Lagos.

Come puoi acquistare eNaira?

Iniziare a utilizzare eNaira è un processo semplice, per i cittadini nigeriani. Il primo passo è scaricare eNaira Speed ​​Wallet ed esaminare i requisiti KYC per qualsiasi livello selezionato, una scelta che influirà sul limite di transazione giornaliero.

Esistono diverse opzioni per finanziare il portafoglio. Il modo più semplice è accedere all’app della tua banca e trasferire fondi a Speed ​​Wallet, ma è anche possibile visitare una banca o parlare con un agente di verifica eNaira, se desideri depositare contanti nel portafoglio.

Per coloro all’estero che desiderano inviare fondi in Nigeria, i cambi possono essere convertiti in eNaira tramite un operatore internazionale di trasferimento di denaro (IMTO) come HSBC e quindi inviati a un portafoglio IMTO eNaira. Da lì, il denaro può essere inviato ad altri portafogli nel paese.

Considerazioni finali

La strada è stata difficile finora. Il governo propone sempre più iniziative per aumentare l’inclusione e invogliare gli utenti ad utilizzare eNaira. Poiché questa è la prima CBDC al mondo, dobbiamo accettare le sue difficoltà iniziali. Con un po’ di tempo ed impegno, il progetto potrà raggiungere il successo nel suo paese d’origine e rappresentare un modello da seguire all’estero.